收盘总结
创业板指冲高回落涨2.53%、沪指涨1.01%重返3300点 两市近4200股上涨、成交额近2万亿。三大指数早间单边上扬，创业板指一度大涨超3.5%，午后集体跳水，尾盘有所回升。截至收盘，沪指涨1.01%重返3300点，深证成指涨1.75%，创业板指涨2.53%。两市个股涨多跌少，上涨个股近4200只；两市全天成交1.96万亿元，较上一日放量成交4249亿元，内资主力资金净流出.4亿元；两市涨跌中位数为1%。
盘面上，市场延续反弹态势，量能持续扩大。DeepSeek、智谱AI概念再度领涨，青云科技、首都在线等多股20CM涨停，美格智能、用友网络等涨停；DRG/DIP、智能医疗板块表现亮眼，美年健康等涨停；算力股维持涨势，奥瑞德、浙数文化等涨停；光伏板块盘中上攻，光伏设备、BC电池方向涨幅居前，钧达股份、双良节能等涨停；比亚迪智驾、无人驾驶概念震荡走高，通达电气、世运电路等涨停；AI眼镜概念带动消费电子板块持续活跃，瀛通通讯、雷柏科技等涨停；半导体芯片股冲高回落，航锦科技、大为股份等涨停；机器人、家电、多元金融、飞行汽车、脑机接口等方向盘中纷纷大涨。跌幅方面，全市场仅银行、有色金属等少数板块飘绿。
消息面上， 1、2月6日，DeepSeek因服务器资源紧张暂停了API服务充值。业内分析称DeepSeek亟需扩充算力基础设施，以满足更多用户的访问需求；2、欧洲光伏组件价格本周涨超20%，机构称产业链将具备较强的涨价及盈利修复动力；3、“百镜大战”继续上演！AI智能眼镜将进入新品密集发布期；4、比亚迪将于2月10日召开智能化战略发布会，市场聚焦其高阶智能驾驶辅助驾驶系统“天神之眼”的最新动态；5、高盛、德银积极唱多中国股市。
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1、创业板指冲高回落涨2.53%、沪指涨1.01%重返3300点 两市近4200股上涨、成交额近2万亿
三大指数早间单边上扬，创业板指一度大涨超3.5%，午后集体跳水，尾盘有所回升。截至收盘，沪指涨1.01%重返3300点，深证成指涨1.75%，创业板指涨2.53%。两市个股涨多跌少，上涨个股近4200只；两市全天成交1.96万亿元，较上一日放量成交4249亿元，内资主力资金净流出.4亿元；两市涨跌中位数为1%。盘面上，市场延续反弹态势，量能持续扩大。DeepSeek、智谱AI概念再度领涨，青云科技、首都在线等多股20CM涨停，美格智能、用友网络等涨停；DRG/DIP、智能医疗板块表现亮眼，美年健康等涨停；算力股维持涨势，奥瑞德、浙数文化等涨停；光伏板块盘中上攻，光伏设备、BC电池方向涨幅居前，钧达股份、双良节能等涨停；比亚迪智驾、无人驾驶概念震荡走高，通达电气、世运电路等涨停；AI眼镜概念带动消费电子板块持续活跃，瀛通通讯、雷柏科技等涨停；半导体芯片股冲高回落，航锦科技、大为股份等涨停；机器人、家电、多元金融、飞行汽车、脑机接口等方向盘中纷纷大涨。跌幅方面，全市场仅银行、有色金属等少数板块飘绿。消息面上， 1、2月6日，DeepSeek因服务器资源紧张暂停了API服务充值。业内分析称DeepSeek亟需扩充算力基础设施，以满足更多用户的访问需求；2、欧洲光伏组件价格本周涨超20%，机构称产业链将具备较强的涨价及盈利修复动力；3、“百镜大战”继续上演！AI智能眼镜将进入新品密集发布期；4、比亚迪将于2月10日召开智能化战略发布会，市场聚焦其高阶智能驾驶辅助驾驶系统“天神之眼”的最新动态；5、高盛、德银积极唱多中国股市。
评：今天是吴村长上任一周年，大A给了半天的牛市，以示庆贺。
但下午一波大跳水，这跟一篇小作文有关。但更多是获利盘出逃，以及量化的砸盘！这就是大A的尿性，涨两天很多人就手痒了，不卖浑身不舒服。
全天放量成交1.96万亿，这背后就是剧烈的换手。有人相信牛市冲进去，有人高抛落袋为安。多空双方又在互道SB，A股博弈属性还是太强了！
A股想要来一轮牛市，一要破除量化的高抛低吸，二要解放3300~3600的套牢盘。这需要源源不断的增量资金，暂时还比较难！所以现在更多是局部牛市，抓住主流才能赚大钱啊，共同富裕还需要时间。
2、光伏大利好！欧洲组件价格本周涨超20% 机构：产业链将具备较强的涨价及盈利修复动力
综合多家媒体消息，欧洲光伏产品销售平台Search4Solar本周收到了10家制造商的最新价格。数据显示，欧洲组件价格本周出现数月来首次上涨，涨幅超20%，目前户用和商业项目的TOPCon组件价格约为0.10欧元/瓦，全黑太阳能电池板价格已达0.12欧元/瓦。Search4Solar预计春节后价格将进一步上涨，对方表示：本周仍有几家供应商组件价格为0.08欧元/W，但2月1日起价格上涨15%，主要因制造商不愿以低于成本的价格生产。Search4Solar是一家欧洲的光伏电池、组件及逆变器交易平台，其报价与组件企业实际成交价有一定偏差。但有券商分析指出，组件企业的部分产品报价已开始试探性上涨，虽涨价幅度低于Search4Solar水平，但考虑到当前欧洲库存已下降至合理水平，认为节后随需求陆续启动、欧洲组件价格上涨趋势明确，在当前几乎全产业链亏损的背景下，光伏产业链（尤其是电池片、光伏玻璃等供需偏紧、格局良好的环节）将具备较强的涨价及盈利修复动力。（能源一号）
3、沪指突破3300点！涨的头晕目眩 还要不要上班？网友自答：不上班怎么加仓
2月6日，新年开市以来豪气发放开工红包，相信大家今天都赚钱了。根据东方财富A股平均涨幅2.99%，大家赚3%才合格，所以你跑赢及格线了没？2月6日，中国资产大爆发，A股4800只股票上涨，469只股票下跌，且有427只股票跌幅少于3%，全市放量成交1.55万亿。港股恒生科技本周暴涨7%。2月7日，A股港股继续上涨行情，沪指突破3300点，deepseek引领科技股带来中国资产重估。对于中国资产暴涨，有网友感慨：涨的头晕目眩，没来得及跟媳妇说，媳妇主动来问了！还有网友一天大赚6万6，灵魂发问，还要上这破班吗？不过，该自问自答道：上，必须上，不上班怎么加仓？（金石随笔）
4、朱啸虎：DeepSeek的出现让搜索彻底被取代了
近日，金沙江创投主管合伙人朱啸虎在接受采访时盛赞DeepSeek，用“真的让我大开眼界”、“非常惊艳”、“非常惊讶”、“很吃惊”、“哇！”等话语来表达自己内心受到的强烈震撼。并反反复复用“太优美了”、“非常有深度”来评价DeepSeek与自己的交互——这两个词他总共强调了16遍。这位曾经认定“AGI是大忽悠”的投资人，甚至表态说：“DeepSeek快让我相信AGI了。”在谈及DeepSeek迅猛的用户增长时，朱啸虎强调留存是关键。他认为，该产品用户体验良好，留存度与活跃度俱佳，若能留住用户，将具备极大价值。他还大胆预测，搜索领域已被彻底取代，AI时代的杀手级应用同样是搜索，只是商业模式有待探索。（新浪）
5、分析师：DeepSeek和《哪吒2》提振金融市场信心 说明国内有很多拿得出手的东西
天弘基金策略分析师斌哥在分享中指出，DeepSeek的出现实现了算力平权，刺破了美股的AI的一些泡沫，同时也带动了国产AI需求提升。他认为，无论是DeepSeek还是《哪吒2》都很能提振金融市场的信心，说明国内还是有很多能拿得出手的东西。（睿见）
6、*ST卓朗步入退市倒计时：早盘一度大跌82% 投资者称“亏了40多万 一夜无眠”
从2月7日开始，*ST卓朗正式更名为退市卓朗，标志2025年首只重大违法强制退市股步入退市倒计时。今日开盘后，退市卓朗直线下挫超80%，盘中触发临时停牌。复牌后继续下挫，截至收盘，最大跌幅超82%。退市卓朗于2000年上市，2015年6月股价触及最高点，市值一度超过140亿元。截至去年三季度，该公司股东户数8543户。一位投资者在论坛中写道：昨天晚上一夜无眠，抽了一包烟和一瓶酒，全是后悔满仓买入卓朗，现在亏了40多万了，贪婪之心让我现在一无所有，所有积蓄就这样化为乌有。（一财）
7、黑芝麻智能：公司芯片被比亚迪采用并已量产出货
今日有市场消息称，比亚迪已采用黑芝麻智能车规级自动驾驶计算芯片，搭载车型为比亚迪旗下的腾势品牌。对此，黑芝麻智能方面向记者回应称：“黑芝麻智能的芯片已被比亚迪采用，并已实现量产出货，具体细节不便透露。”（财联社）消息公布后，港股黑芝麻智能短线冲高，日内涨超20%。
8、“日光盘”再现！新房二手房成交近万套 深圳楼市迎“开门红”
1月份以来，深圳楼市迎来“开门红”，新建商品房、二手房成交近万套，同比增长6成，市场上还出现了“日光盘”。除了交易量上涨，深圳一二手住宅交易价格也已连续3个月环比增长。按照国家统计局公布的70城房价指数，2024年10月、11月、12月深圳新建商品住宅销售价格环比分别上涨0.1%、0.3%、0.2%，二手住宅销售价格环比分别上涨0.7%、0.5%、0.1%。深圳市房地产中介协会有关负责人表示，在一系列利好政策带动下，深圳二手房市场交易活跃，成交均价重回“6字头”，市场信心得到有力修复。展望后市，深圳乐有家研究中心认为，作为一线年轻有活力的城市，深圳本身经济基本面好、人口支撑足、楼市基本盘相对较小，更容易修复调整，在止跌回稳及稳楼市的基调奠定下，深圳将在全国率先回稳，且随着月均交易量稳定在5000套左右，价格也会随之企稳。（中房报）
9、MDI供应告急 万华/巴斯夫/亨斯迈集体涨价
亨斯迈宣布自2025年2月1日起或根据合同约定，将上调欧洲、非洲、中东和印度地区MDI产品及其基于MDI的聚氨酯系统产品的价格，每吨上调125欧元（约合人民币945元）。此次调价主要受原材料、能源及物流成本压力推动。2025年1月，万华化学、巴斯夫纷纷上调MDI价格。1月15日，万华化学宣布对东盟地区的MDI和TDI售价调涨，涨幅为200美元/吨，即日起生效，或根据合同条款允许。1月7日，巴斯夫宣布在合同条款允许的情况下，巴斯夫将其在东盟和南亚的Lupranate MDI MS等级的价格每吨提高300美元。
10、德银：不只是DeepSeek 2025年将是中国企业在全球崛起的一年 中国股票“估值折价”将消失
Deepseek爆火之后，要重估的或是整个中国资产。在2月5日的最新报告中，德意志银行唱多称，2025年是中国超越其他国家的一年，预计中国股票“估值折价”将消失，A股/港股牛市将继续并超过此前高点。德银表示：2025年被视为投资界意识到中国在全球竞争中领先的一年。越来越难以不承认，中国企业在多个制造和服务业领域提供高性价比和优质产品。我们预计中国股票的“估值折价”将消失，盈利能力可能因政策支持消费和金融自由化而超出预期。港股/A股的牛市始于2024年，预计会在中期内超过之前的高点。具体来看，德银表示，中国制造业和服务业在全球占据领先地位，而DeepSeek的崛起更像是中国的“斯普特尼克”时刻（指迎来变革和进步的重要契机）。此外，德银乐观地指出，中美贸易问题可能会带来正面惊喜，而且贸易和市场并非那么紧密相关：随着中国企业在全球范围内的主导地位不断巩固，估值折扣似乎最终应该转变为溢价。我们相信投资者将不得不在中期内迅速转向中国，并且在不推高股价的情况下很难获得中国股票。
11、美银：美股的全球主导地位正在减弱 建议做多中国股票
美国银行策略师预计，美国股市在2025年初停止了持续上涨后，其领先优势将继续消退。包括Michael Hartnett在内的策略师指出，今年迄今为止，巴西、德国、英国、中国和加拿大等股市的回报率都高于标普500指数，这是因为所谓的七大科技公司未能提供他们长期以来所提供的推动力。他们建议做多中国股票，因为他们预计贸易和科技战不会升级。在债券方面，美国银行预计美国国债收益率将降至4%以下，因为美国总统特朗普希望解决政府支出问题，阻止债务螺旋式上升，同时也希望国会批准他的减税计划。（金十数据）
评：外资最近唱多中国资产，一个比一个“肉麻”，让人都不好意思了：
1、高盛：乐观预期下 MSCI中国指数今年将飙升28%！
2、德银唱多：中国股票的估值折价将会消失 A股和港股中期超过此前高点。
3、贝莱德：看好中国股票和利率债 对未来12~36个月中期中国市场保持乐观
4、美银：美股的全球主导地位正在减弱 建议做多中国股票。
但我现在只相信真金白银，这几天外资进场了吗？还真不好说，那就让子弹飞一会儿。只会甜言蜜语钱不进来的，都是渣男。
12、中概股集体走强 中概股指数涨超2% 富时中国三倍做多ETF涨超7%
美股三大指数盘初小幅上涨，截至发稿，道指涨0.08%，纳指涨0.31%，标普500指数涨0.19%。台积电、微软、英伟达等涨幅均不足1%。热门中概股普涨，纳斯达克中国金龙指数涨超2%，富时中国三倍做多ETF涨超7%，阿里巴巴涨超6%，老虎证券、富途控股均涨超5%，京东、百度、微博等张超2%。
13、证监会：更大力度支持新产业新业态新技术领域突破关键核心技术的科技型企业发行上市
中国证监会发布《关于资本市场做好金融“五篇大文章”的实施意见》。支持优质科技型企业发行上市。持续推动《关于资本市场服务科技企业高水平发展的十六项措施》《关于深化科创板改革服务科技创新和新质生产力发展的八条措施》等一揽子政策措施落实落地。
坚持“四个面向”，进一步提升对新产业新业态新技术的包容性，加大对新一代信息技术、人工智能、航空航天、新能源、新材料、高端装备、生物医药、量子科技等战略性产业支持力度。积极探索有效市场与有为政府相结合的途径，进一步健全精准识别科技型企业的制度机制，更大力度支持新产业新业态新技术领域突破关键核心技术的科技型企业发行上市。持续支持优质未盈利科技型企业发行上市。
完善科技型企业信息披露规则。优化新股发行承销机制，动态评估科创板深化发行承销制度试点实施效果，适时扩大适用范围。稳步推动“轻资产、高研发投入”认定标准落地见效、再融资储架发行制度发布实施。引导科技型企业合理用好境内外上市“两个市场、两种资源”，支持境外上市优质科技型企业回归A股。（证监会）
评：支持“科技”摆在最重要的位置：
1、支持优质科技型企业发行上市；优化科技型上市公司并购重组、股权激励等制度；
2、支持人工智能、数据中心等新型基础设施项目发行REITs。
3、引导私募股权创投基金投早、投小、投长期、投硬科技；
4、点名加大对人工智能、航空航天、新能源、新材料、高端装备、生物医药、量子科技等战略性产业支持力度。
可以说，这是举A股之力支持核心科技发展！科技永远第一生产力，尤其对我们这种人口大国，一轮科技变革对经济带来的增量，绝对是颠覆性的！
试想一下， 如果我们的人工智能+全面普及，从一个行业到另一个行业，将会带来何等的巨变？而资本市场要做的，就是让高科技公司融到更多的资金，涌现一批批像DeepSeek的企业，让美国“卡脖子”技术不复存在！
总之，今年是科技大年，泛科技方向大概率出现批量的翻倍股。作为股民只能顺势而为，拥抱最新产业，拥抱最强方向！你才可能会是赢家。
14、美国1月非农就业人数增加14.3万人 低于市场预期 1月失业率为4.0%、预估4.1%
美国1月非农就业人数增加14.3万人，预估为增加17.5万人，前值为增加25.6万人。美国1月失业率为4.0%，为去年5月以来新低，预估为4.1%，前值为4.1%。利率期货交易员预计，美联储将在5月进行下一次降息，此前预期为6月。
财经速读
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中国央行连续第三个月增持黄金
德国12月季调后工业产出月率-2.4%
DeepSeek将参与2025全球开发者先锋大会
法国12月贸易帐-65.72亿欧元，前值-70.85亿欧元
外交部对巴拿马不再续签“一带一路”谅解备忘录深表遗憾
加拿大表态：不应屈服于保护主义压力，必须加强维护WTO核心价值
中国民航局就《民用无人驾驶航空器事件信息管理办法（征求意见稿）》公开征求意见
国产芯片与AI大模型协同突破，龙芯处理器成功运行DeepSeek大模型
商品及数据
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1、中国连锁经营协会：超七成购物中心2024年销售增长
中国连锁经营协会1月份对全国排名前100的购物中心企业、综合零售商等进行了调研。数据显示，2024年我国购物中心（含奥莱）企业展现出明显的发展活力，超过半数的购物中心全年销售、客流、租金收入等实现同比增长。调查显示，73%的购物中心去年全年销售总额同比实现增长。其中23个购物中心同比增长超过10%，占比20%；32个购物中心同比增长大于5%小于等于10%，占比28%；27个购物中心同比增长在5%以内（包含），占比24%。对于今年的经营情况，大多数购物中心持稳中向好、谨慎乐观的态度。预测客流量在未来6个月增长的购物中心占比68%，55%的购物中心预测未来6个月销售额将增长。（央视新闻）
2、全国农产品批发市场猪肉均价为22.93元/公斤，比昨天下降0.7%
据农业农村部监测，2月7日“农产品批发价格200指数”为125.62，比昨天下降0.70个点，“菜篮子”产品批发价格指数为127.62，比昨天下降0.82个点。截至今日14:00时，全国农产品批发市场猪肉平均价格为22.93元/公斤，比昨天下降0.7%；鸡蛋9.03元/公斤，比昨天下降2.9%。
3、春运第25日 全社会跨区域人员流动量预计超2.1亿人次
2025年2月7日，春运第25日，全社会跨区域人员流动量预计2.11亿人次。其中，铁路客运量1410万人次，公路人员流动量1.94亿人次，水路客运量62万人次，民航客运量236万人次。春节假期长江干线客运量.2万人，同比增长2.79%，进出港货物4834.85万吨。长江干线春运总体运行平稳。今年春节期间长江干线水上运输呈现出“三减三增”的特点：一是重点生产物资运输减少，生活物资运输增加；二是外贸货物运输量减少，内贸货物运输量增加；三是长途客船游客减少，滨江城市夜游旅客增加。（央视新闻）
4、2024年12月全国彩票销售575.69亿元同比增长8.0%
财政部公布2024年12月份全国彩票销售情况，全国共销售彩票575.69亿元，同比增加42.85亿元，增长8.0%。其中，福利彩票机构销售191.3亿元，同比增加16.54亿元，增长9.5%；体育彩票机构销售384.39亿元，同比增加26.31亿元，增长7.3%。1-12月累计，全国共销售彩票6234.86亿元，同比增加437.9亿元，增长7.6%。（财政部）
机构观点
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1、机构：2024年AI PC未能提振笔记本电脑市场，仅较2023年低点增长5%
市场调研机构TechInsights报告显示，尽管微软、芯片厂商和PC制造商都在大力推广AI PC，但2024年笔记本电脑市场需求整体未达预期。全年出货量为2.04亿台，相比于2023年的低点仅增长5%。展望2025年，笔记本电脑市场预计将保持温和增长，主要由商用市场推动，原因是Windows 10将在10月正式终止支持，促使企业更新设备。
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二、利好消息汇总
公司利好
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烽火通信推动DeepSeek本地化部署
奥浦迈：拟收购澎立生物 2月10日复牌
九强生物：取得两项医疗器械注册证书
毕得医药：拟以5000万元-1亿元回购股份
海南华铁：总经理提议以2亿元-3亿元回购股份
力诺药包：拟5000万元至1亿元回购公司股份
捷邦科技：将回购股份价格上限上调为95元/股
数字政通：“人和”大模型全面接入DeepSeek
上海凯宝：苓桂术甘汤颗粒获药品注册证书
腾达建设：联合体中标1.31亿元建设工程项目
超讯通信：签订8.5亿元智算集成服务采购合同
亿纬锂能：子公司与海博思创签订战略合作协议
天华新能：签署Kebbi州锂资源开发投资协议
隆基绿能：中标国内单体最大的集中式BC项目
富淼科技：控股股东将变更为永卓控股 股票复牌
黑芝麻智能：公司芯片被比亚迪采用并已量产出货
百奥泰：司库奇尤单抗注射液上市许可申请获受理
华宏科技：全资子公司签署氧化物采购合作框架协议
龙芯中科：龙芯处理器成功运行DeepSeek大模型
立新能源：子公司拟投建和田县与皮山县独立储能项目
正邦科技：1月生猪销售收入6.82亿元，同比增长73.08%
富临精工：与智元机器人等签署《人形机器人应用项目投资合作协议》
天源迪科全面接入DeepSeek 助力企业供应链管理智能化升级
百利天恒注射用BL-M07D1（HER2-ADC）III期临床试验获批
新诺威：SYS6017带状疱疹mRNA疫苗获药物临床试验批准
正邦科技：1月生猪销售收入6.82亿元，同比增长73.08%
康希诺：婴幼儿用吸附无细胞百（组分）白破联合疫苗正式纳入优先审评品种
康泰生物：二价肠道病毒灭活疫苗和四价肠道病毒灭活疫苗获临床试验批准
中性消息
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海通证券：公司提出终止上市申请
金新农：1月生猪销售收入1.25亿元
亚太药业：注射用替加环素获药品注册证书
西部牧业：1月自产生鲜乳生产量3.98吨
国泰君安：A股股票将于2月10日开市起复牌
锦浪科技：拟发行可转债募资不超16.94亿元
阳煤化工：2025年度融资额度预计不超过102.6亿元
龙湖商业：旗下项目春节假期累计营业额达18.8亿元
浙江永强：拟投资不超过5000万美元设立新加坡子公司
天康生物：1月生猪销售收入4.18亿元 同比增长22.94%
2连板莲花控股公司未直接或间接持有DeepSeek公司股权
安泰科：1月份工业硅全国总产量31.42万吨，环比减少15.01%
浙江东日向特定对象发行股票申请获得证监会同意注册批复
圣达生物：向特定对象发行股票申请获得中国证监会同意注册批复
卧龙电驱：机器人相关产品及应用占整体营业收入比重约为2.7% 不会对目前经营业绩产生重大影响
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三、利空消息汇总
利空消息
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ST曙光：1月整车销量同比下降93.25%
盛洋科技：国交北斗拟减持公司不超3%股份
辰欣药业：股东韩延振拟减持不超3%公司股份
澳华内镜：君联欣康等拟合计减持公司不超3%股份
新元科技：子公司银行贷款逾期金额6646.96万元
*ST大药：触及交易类强制退市指标 2月10日起停牌
广汽集团：1月汽车销量9.84万辆 同比下降25.41%
飞荣达：特定股东等拟合计减持公司不超0.22%股份
老白干酒：部分董事、高管拟合计减持不超20.25万股
ST路通：特定股东拟合计减持公司不超3.66%股份
卓锦股份：因合同纠纷向法院提起诉讼，涉案金额为2094.81万元
*ST大药公司股票触及交易类强制退市指标 自2月10日起停牌
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四、涨停榜复盘
明日展望：还有分歧
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今天的盘面还蛮精彩的
下午收盘附近市场经历了惊魂一跳，当时不少老师只怕是被吓出一身冷汗。
4000亿增量资金，市场重回2W亿附近的成交，这就是春躁行情的魅力，基本可以确认，这里市场是在上升段的。
如果接下来还有分歧，也不用过于担心，个人倾向于是上涨中继。
超短概览：放量超预期
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这里说一下最近市场的结构。
从前天收假开始，市场资金的交易预期就比较积极。
前天是DS+机器人，昨天机器人继续超预期带动端侧，今天则是资金选择了国产算力。
综合起来就一句话：全力做多中国科技。
如果从情 绪的角度讲，前天+昨天+今天，属于分歧转一致+加速高潮+再度分歧转一致。
2连加速的话，市场正常就是有分歧的需求的，而唯一能化解分歧的力量，就是市场有增量资金。
昨天德银的研报提及了“中国市场的估值压制可能消失”，外资还真实诚，马上今天就进场大买，早上赛道权重+金融的表现带给市场增量的信心后，一路走强。
但这里分歧需求始终存在，在连续加速过程中有一点不如意的，就可能导致市场的回落，这就是下午资金出逃的原因。
但因为量化的关系放大了这种波动，原本分歧可能没这么大，结果一连串的炸板触发了卖盘策略，导致市场一路回落。
今天尾盘资金提前回流，下个交易日正常预期是有兑现需求的（尾盘勾回来除非下个交易日直接高举高打，否则抄底资金都想卖），所以等等呗~
热门板块：算力、DS概念
DS概念上涨动能明显下降，下周前排该分歧了；
算力当轮动看吧，反正普涨行情，基本都受益，人工智能都是冲冲冲的；
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]article_adlist–>赚钱效应标签：服务器、算力租赁、CPO
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核心涨停个股梳理
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章盟主：净买入2.24亿拓维信息；净卖出1.52亿每日互动；3日买入8127万卖出3054万汇洲智能；
（日内参与算力人气股；昨天上车DS前排龙头，今日大肉兑现；汇洲这笔人气股低位切入）
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class
]article_adlist–>五、百镜大战风起云涌，看好AI眼镜产业趋势！（附股）
1、Rayban Meta打响百镜大战第一枪
2023年9月28日，Meta与EssilorLuxottica合作的新款RayBan Meta智能眼镜正式发布，起售价299美元。据Wellsenn数据，2024年全年Rayban Meta智能眼镜销量已突破200万部，达到225万部。
据媒体报道，小米AI眼镜已获得入网许可，预计将于近期发布。
“百镜大战”将在2025年继续上演，包括三星、Meta、苹果、字节跳动在内的科技巨头都计划在2025年推出全新的AI+AR眼镜产品或AI眼镜产业链，进行布局。
2、AI眼镜为何可以成功？
相较于AR眼镜，AI眼镜之所以成功是因为：1）产品定义：AI眼镜更侧重于时尚和佩戴属性，产品形态更容易被消费者接受，适合日常全天候佩戴；2）产品价格：现阶段产品定价基本在1000-3000元区间，即可获得“眼镜+OWS耳机+运动相机+AI”的产品组合，用户尝试成本较低。3）产品功能：眼镜是AI终端落地的最佳方向之一，用户可以第一视角进行人机交互，实现实时翻译、物体识别、智能问答等功能，为用户提供更多的应用场景，未来有望成为用户全场景的智能助手。
3、如何看待AI眼镜的未来空间？
AI眼镜百花齐放，未来市场空间潜力巨大。2025年1月7日，CES 2025大会启幕，各大厂商纷纷入局AI眼镜，除AR初创公司雷鸟、Rokid、李未可等之外，跨界厂商例如电竞品牌雷神科技、显示厂商康冠科技、脑机接口公司LookTech等均有AI眼镜参展。此外，2025年百度、三星、小米等大厂预计均有新款眼镜产品推出，百镜大战一触即发。
未来潜在市场规模巨大。
投资建议：
建议重点关注价值量占比较高的核心环节，受益标的为：
1）代工：天键股份、歌尔股份、国光电器、佳禾智能、龙旗科技、亿道信息等；
2）光学：水晶光电、舜宇光学、炬光科技、蓝特光学等
3）SOC：恒玄科技、中科蓝讯、晶晨股份、星宸科技等；
4）配镜：博士眼镜、明月镜片、康耐特光学等；
5）品牌：小米集团、康冠科技等。
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]article_adlist–>六、Deepseek因服务器紧张暂停API充值服务，重点关注AIDC投资机会（附股）
假期Deepseek发酵，市场围绕算力和AIDC需求形成巨大分歧，但是，随着海外大厂资本开支披露，批量超预期，以及海外算力标的如博通，Credo返回历史新高附近，市场今日开始纠错
1、海外大厂算力资本开支超预期，Google业绩会上明确，更高的算力投入产出比会促进公司将算力Capex变成长期投资！
Meta，25财年计划资本开支600-650亿美金，同比增60%
微软，25财年计划820亿美金，AI相关600亿美金，同比增94%
谷歌，25财年计划750美金，同比增43%
Amazon，24计划750美金同比增40%，25年预计将投入更多
Oracle，25财年计划资本开支有望翻倍
2、如果说市场现在对训练侧和推理侧算力需求存在分歧，那么AIDC将是算力狂飙背后的黄金赛道，AIDC浪潮下供配电系统价值确定性跃升，重点关注：
【金盘科技】AIDC配套电气设备，25年AIDC在手订单20e+分两年执行，贡献4e利润。字节马来西亚850MW项目3e+。后续还有字节二期，弗吉尼亚，爱尔兰等。25年17x估值
【禾望电气】大功率电力电子优势突出，艾默生团队，深度绑定维谛，HVDC已经在测试中，0-1突破，500亿市场空间，主业25年18x估值
【科华数据】工业UPS亚太第一，液冷产品也开始起量，数据中心领域积累深，与腾讯有多家合资公司.
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]article_adlist–> <!–article_adlist[1） 最直接：“镜像版”DeepSeek，以三六零、并行科技为代表，已在其 app 或平台中本地部署DeepSeek供用户实现DeepSeek自由，“360纳米ai搜索”目前已飙升至 App store 下载榜第 2 名，仅次于 DeepSeek。
]article_adlist–> <!–article_adlist[2） 中期自由：算力扩充，租用更多云算资源，云计算的需求预期进一步提升。关注金山云、杭钢股份、优刻得、青云科技。
]article_adlist–> <!–article_adlist[3） 远期自由：利用个人 AiPC 进行 DeepSeek的本地部署，并可构建个人知识库，AiPC 本地部署版本不弱于满血版本的AI，用游戏本实现算力本的功能。关注联想集团、光大同创、奥海科技。
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提示：以上内容为个人观点，仅供参考，不构成投资建议。股市有风险，交易需谨慎!（相关信息来源东方财富网、同花顺、财联社等媒体）
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（转自：京城投资财富）
